Обсуждается докапитализация банков за счет эмиссии госбумаг - ОФЗ, заявил Алексей Улюкаев на Петербургском экономическом форуме. У российских компаний есть трудности с рефинансированием иностранных кредитов, объяснил Улюкаев: мера поможет повысить достаточность капитала российских банков и увеличить кредитование. Это та мера, которая применялась в кризис 2008 г., она временно заморожена, а теперь мы можем ее запустить снова, пояснил Улюкаев.
Объемы поддержки пока не понятны. «Это будет зависеть от наших оценок темпов роста кредитного портфеля», - объяснил Улюкаев: по приблизительным оценкам, может понадобиться выпуск на 200-300 млрд руб. Другой федеральный чиновник также знает, что обсуждается помощь на сумму до 300 млрд руб.
Механизм с ОФЗ работает так, объясняет бывший чиновник Минфина, принимавший решения по антикризисной помощи в 2008-2009 гг. Государство делает специальный выпуск ОФЗ, передает их в капитал банков, а в обмен получает привилегированные акции. Через какое-то время банки обязаны выкупить эти акции обратно. Госбумаги повысят капитал и, соответственно, достаточность капитала банков, что позволит им наращивать кредитные портфели быстрыми темпами и при этом не срывать нормативы ЦБ, объясняет федеральный чиновник, участвующий в обсуждении мер поддержки.
Идея докапитализировать банки за счет ОФЗ обсуждается, но не пользуется большой популярностью, говорит чиновник Минфина: по сути, это безденежная помощь банкам в условии отсутствия лишних денег в бюджете. Проблема есть - банкам действительно нужно повышать достаточность капитала, чтобы увеличивать темпы роста кредитного портфеля, признает он, однако механизм докапитализации через госбумаги слишком сложный и не очень хорошо проработан. 200-300 млрд руб., о которых говорит Улюкаев, слишком много, подчеркивает другой чиновник финансового блока правительства.
Помощь смогут получить как частные, так и госбанки, рассказал Улюкаев «Ведомостям». Минфин не хочет, чтобы ОФЗ получали в том числе частные банки, говорит чиновник финансового блока правительства. Государство не может входить в капитал любых компаний: должны быть жесткие требования к банкам, которые претендуют на такую помощь, также ЦБ должен вводить своих контролеров в эти банки, подчеркивает он. У госбанков есть запас прочности, а проблемы как раз у частных банков (см. врез), отвечает на эти замечания другой федеральный чиновник.
Это рабочий механизм, но он хуже субординированного займа, говорит председатель совета директоров «МДМ банка» Олег Вьюгин: банки бы предпочли прямой денежный взнос в капитал. Есть неопределенность относительно рыночной стоимости ОФЗ, поясняет он. Сейчас замедление кредитования связано не с нехваткой капитала, а с ростом рисков, замечает Вьюгин, будут банки наращивать кредитование или нет - зависит от макроэкономической ситуации.
По словам высокопоставленного госбанкира, рассматривается возможность перевода субординированных кредитов, выданных в 2009 г. Сбербанку и ВТБ, в капитал первого уровня, но не на обычные акции, а на привилегированные или даже вечные бонды. Он ожидает, что решение будет принято в ближайшее время.